Instrumenty pochodne

Instrumenty pochodne

Liczba godzin:
36 godz. lekcyjnych zajęć
Rodzaj szkolenia:
  • szkolenie w sali
  • szkolenie online
Cena:

Oferta kierowana jest:

do kadry zarządzającej i pracowników banków oraz innych służb finansowych.

Termin:

do uzgodnienia

Liczba godzin:

36 godzin lekcyjnych

Wykładowca:

Doktor nauk ekonomicznych, pracownik naukowy katedry Rachunkowości Uniwersytetu Warszawskiego.
Aplikant biegłego rewidenta w firmie z międzynarodowym kapitałem. Autorka licznych publikacji w prasie
fachowej oraz książek m.in. książki „MSR 10 Zdarzenia po dniu bilansowym” (Difin), Znowelizowana ustawa
o rachunkowości – tekst jednolity z praktycznym komentarzem, Komentarz do nowelizacji  ustawy o
rachunkowości, (Wydawnictwo Wiedza i praktyka). Doświadczony wykładowca  z dziedziny rachunkowości
dla praktyków na studiach podyplomowych, na kursach dla kandydatów na biegłych rewidentów i doradców
podatkowych.

Cena:

do uzgodnienia

Program:

  1. Ogólna charakterystyka instrumentów pochodnych (poziom podstawowy)
    • Najważniejsze fakty historyczne i statystyki. Cele stosowania.
    • Porównanie instrumentów giełdowych i pozagiełdowych. Marking to market.
    • Powiązania cen (bezarbitrażowe).
    • Walutowe instrumenty pochodne.
    • Procentowe instrumenty pochodne.
    • Kredytowe instrumenty pochodne.
  2. Forward i futures.
    • Porównanie kontraktów forward i futures. Forward i futures w Polsce i na świecie.
    • Wycena kontraktów forward i futures. Arbitraż cash and carry. Baza i spread.
    • Wycena kontraktów indeksowych.
    • Wycena kontraktów walutowych.
    • Wycena kontraktów procentowych.
    • Zarządzanie ryzykiem przy wykorzystaniu forward i futures. (pozycje strip i stack, współczynniki zabezpieczenia, zabezpieczenie porfela).
  3. Opcje.
    • Charakterystyka opcji. Opcje giełdowe i pozagiełdowe. Opcje egzotyczne.
    • Czynniki wpływające na premie. Wartość wewnętrzna. Wartość czasu. Parytet put – call. Wcześniejsza realizacja opcji amerykańskich.
    • Wycena opcji. Model dwumianowy.
    • Wycena opcji. Model Blacka-Scholesa. Model Mertona i inne. Mierniki wrażliwości.
    • Strategie opcyjne (covered call, protective put, box spread, straddle, butterfly, strangle, condor, itd.). Rozkłady prawdopodobieństwa.
    • Zarządzanie ryzykiem przy wykorzystaniu opcji (współczynniki zabezpieczenia, wykorzystanie mierników wrażliwości).
  4. Transakcje swap.
    • Umowy standardowe. IRS. Swap walutowy.
    • Odmiany swapów.FRA. Forward swap. IAR.Off-market, Arrears, Basis, CMS, Corridor, Diff, MTM, Cap, Floor, Collar, Swaption, Swap FX, Swap akcyjny, Swap towarowy.
    • Ustalanie ceny swapu (stałej stopy, up-front, fee, spread).
    • Wartość ekonomiczna umowy swap (MTM).
    • Zarządzanie luką stopy procentowej przy wykorzystaniu FRA i swapów.
    • Structured finance i inne zastosowania swapów w zarządzaniu ryzykiem.
  5. Ćwiczenia komputerowe
    • Charakterystyka instrumentów pochodnych.
    • Wycena i zarządzanie przy wykorzystaniu forward i futures.
    • Wycena i zarządzanie przy wykorzystaniu opcji.
    • Wycena i zarządzanie przy wykorzystaniu swapów.

Opinie uczestników

50000+
godzin zajęć
18000+
wystawionych zaświadczeń
20 lat
doświadczenia

Copyright © 2019 Centrum Edukacji Ekspert CEE. Wszelkie prawa zastrzeżone

Kursy księgowości, Szkolenia podatkowe

realizacja: estinet.pl